Межбанковские платёжные сети: современная инфраструктура
Инфраструктура мировой финансовой системы — межбанковские платежи, корреспондентский банкинг и расчёты центральных банков — переживает наиболее значительную техническую трансформацию за десятилетия. Блокчейн-технология применяется к инфраструктуре, которая ежедневно перемещает триллионы долларов между банками.
Проблемы текущих систем
Как работают межбанковские платежи сейчас
JPMorgan Onyx: блокчейн-платформа для расчётов
SWIFT — сеть обмена сообщениями, используемая банками для координации международных переводов. Она медленная (1-5 дней на расчёты), дорогая (множество корреспондентских банков добавляют комиссии) и непрозрачная (статус средств трудно отследить в режиме реального времени). CHIPS и Fedwire обрабатывают крупные долларовые расчёты внутри США. TARGET2 — система расчётов Европейского центрального банка. Все они централизованы и работают в рабочие часы.
Проект mBridge: многовалютные расчёты CBDC
Проекты токенизированных депозитов
JPMorgan JPM Coin — система токенизированных депозитов для институциональных клиентов. Позволяет корпоративным клиентам JPMorgan совершать платежи 24/7, мгновенно и без традиционных банковских задержек. Citibank Token Services — аналогичный подход к казначейским услугам.
Токенизированные депозиты против CBDC
Проект mBridge — совместный проект центральных банков Китая, ОАЭ, Гонконга и Таиланда по тестированию трансграничных расчётов с использованием CBDC. Нацелен на сокращение зависимости от долларовой корреспондентской банковской системы.
Глобальные инициативы токенизации
Практические последствия для крипто-пользователей
Последствия для крипто-рынков
По мере того как токенизированные депозиты и CBDC интегрируются в глобальную финансовую систему, это создаёт и возможности, и риски. Более быстрые фиатные рельсы снижают привлекательность крипто для платёжных приложений. Интероперабельность между токенизированными депозитами и публичными блокчейнами открывает новые финтех-возможности.
